实时观点流 · 盯人瀑布🧾 Intelligence per Cost
Rihard Jarc 在 X 说什么、押什么
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107已盯发声更新 2026-06-22
筛选标的 全部 GOOGLNVDAAVGOAMZNMSFTMETAAMDMUCRWV
💬观点 大盘股也会出现极端非理性，当前AI权重股正进入类似情绪阶段。 06-22
AAMZN $AMZN考虑外售自研AI芯片，芯片业务年化规模或达500亿美元。 06-18
MMSFT $MSFT估值回到20倍前瞻PE，但Azure增长和积压仍强。 06-18
MMETA 增持$META：数据中心是资产，AI竞争已从算力转为资本和沟通。 06-16
MMSFT $MSFT可借AI社会许可议题，把自己定位为企业AI编排层和守门人。 06-14
💬观点 Fable/Mythos暂停会重估模型商风险，并推高超云编排层价值。 06-13
💬观点 多数任务不会长期用SOTA模型，单位智能成本将重分配AI价值。 06-12
CCBRS 新文讨论每Token内存优化：软件、混合架构与旧GPU再利用。 06-11
NNVDA UncoverAlpha研报：每Token内存优化会改变HBM需求、旧GPU寿命和SRAM推理路线。 06-11
💬观点 Dario称Scaling Law若再持续1到2年，ASI或将逼近。 06-10
💬观点 AI叙事周度摇摆，市场缺基本面理解，主动投资者可积累错价资产。 06-10
GGOOGL $GOOGL员工称AI数据中心仍处中段，至少五年资本开支强度不会消失。 06-10
💬观点 Anthropic限制Claude辅助前沿LLM开发，暗示递归自改进临近。 06-09
💬观点 Anthropic新模型跳升并转向用量计费，AI补贴时代接近尾声。 06-09
GGOOGL SpaceX正转向neocloud，计算租约可90天退出，利于IPO前收入。 06-06
MMETA $META的MSL需先证明能力，市场才会给扎克AI投入放行。 06-05
CCRM $MSFT员工称AI价值在模型上层脚手架、数据接入和可观测性。 06-05
AAMZN 多数经济任务不用SOTA模型，$AMZN、$GOOGL、$META、$MSFT更像下一阶段赢家。 06-04
多数经济任务不用SOTA模型，$AMZN、$GOOGL、$META、$MSFT更像下一阶段赢家。
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GGOOGLMMETAMMSFT 💬 还想深入？和 AI 接着聊这条 → MMSFT UncoverAlpha研报：多数经济任务不会长期使用SOTA模型，价值会流向编排与低成本推理。 06-04
UncoverAlpha研报：多数经济任务不会长期使用SOTA模型，价值会流向编排与低成本推理。
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GGOOGLAAMZN 💬 还想深入？和 AI 接着聊这条 → MMETA $META准备用AI代理进攻电商，技术换挡已给机会，核心只剩执行。 06-03
GGOOGL $GOOGL融资后的股价反应说明，超云AI资本开支已受到市场情绪约束。 06-02
GGOOGL $GOOGL筹资800亿美元，可能为GCP/Gemini需求和供应链抢位。 06-02
AAMZN 前AWS员工称企业AI生产负载仍依赖$AMZN、$GOOGL、$MSFT的控制平面。 05-28
MMETA $META可凭30亿分发做AI订阅，分发是最终AI瓶颈和护城河。 05-27
💬观点 半导体交易拥挤而超云被看空，两者对AI资本回报的定价不能同时成立。 05-26
💬观点 Claude Code增长放缓，或因算力受限或客户AI预算提前耗尽。 05-26
GGOOGL 新文解释AI模型harness如何成为模型商护城河并影响SaaS。 05-22
💬观点 UncoverAlpha研报：模型护城河越来越在推理框架和服务成本，而不只在权重本身。 05-22
AAMD 前$META员工称MTIA性能够用，未来将更强调降本和自主。 05-21
GGOOGL $GOOGL Gemini Flash关键在低成本前沿智能和全球分发。 05-20
💬观点 西门子员工称AI数据中心引爆能源设备需求，订单、交期和利润率同步暴涨。 05-19
AAMZN 未来五年半导体设计链会被$GOOGL和$AMZN重塑，当前约束主要是供应链瓶颈。 05-15
💬观点 半导体仓位过度拥挤，单位Token优化和买方预算限制被低估。 05-14
GGOOGL $META AI下载已追上前沿模型应用，分发优势被市场低估。 05-13
MMETA $META成最大持仓：AI ROI、分发、数据中心和估值都像2022。 05-11
MMETA UncoverAlpha研报：Meta被市场当AI输家定价，他把自有数据中心视为算力短缺下的资产。 05-11
AAMD 前$AMD高管称TPU等ASIC因推理TCO需求获得强劲牵引。 05-08
💬观点 Anthropic补算力是明智之举，近期算力紧张已影响使用增长。 05-06
💬观点 内存创高后减仓，因软件优化会缓解HBM瓶颈并改善tokenomics。 05-05
MMETA 增持$META：市场低估自研AI加速器、数据中心资产和广告业务低颠覆风险。 05-05
AAMZN Anthropic选TPU和Trainium不是缺钱，而是ASIC确实能高效产Token。 05-05
Anthropic选TPU和Trainium不是缺钱，而是ASIC确实能高效产Token。
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GGOOGLNNVDA 💬 还想深入？和 AI 接着聊这条 → GGOOGL $META AI数据中心是战略资产，不是现金消耗，可内用也可外售。 05-04
AAMZN $AMZN管理层称这是十年来最兴奋的机会，AWS和芯片业务看多程度罕见。 04-30
MMETA 增持$META，理由是专注产出最高经济价值的AI助手，而非单纯追逐模型榜单。 04-30
AAMZN Q1结论：云AI利润率扩张，ASIC、Trainium和广告AI是关键。 04-30
AAMZN UncoverAlpha研报：Q1财报显示云利润率和广告增速开始验证前期AI资本开支。 04-30
UncoverAlpha研报：Q1财报显示云利润率和广告增速开始验证前期AI资本开支。
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GGOOGLMMSFTMMETA 💬 还想深入？和 AI 接着聊这条 → AAMZN $GOOGL云、Azure、$META收入和AWS增长都强，长期投资者应珍惜。 04-29
MMETA $META业绩强劲，CapEx上调源于扎克看到AI机会后全力投入。 04-29
GGOOGL $GOOGL财报显示云业务高增、积压巨大，搜索业务也远未被AI杀死。 04-29
MMSFT $MSFT Azure收入同比增长39%，算力供给限制增长，需求端仍明显强劲。 04-29
AAMZN $AMZN财报超预期，AWS增长28%，Q2指引高于市场预估。 04-29
AAMZN $AMZN芯片业务持续赢单，Trainium获得Altman和AWS CEO背书。 04-28
GGOOGL $GOOGL GCP CEO称未来10年算力需求都将超过供应。 04-28
AAMZN $MSFT-OAI协议变化凸显$AMZN AWS和Bedrock需求。 04-27
AAMZN Q1另类数据提示云增长强、某家或超共识，Copilot数据意外。 04-24
AAMZN $META成最大Graviton客户，CPU短缺真实且$AMZN是芯片公司。 04-24
IINTC $INTC若能在CPU、先进封装和晶圆产能三大瓶颈上执行，仍有AI链位置。 04-24
GGOOGL UncoverAlpha研报：渠道和另类数据继续显示云计算需求强，但Copilot采用压力需跟踪。 04-24
UncoverAlpha研报：渠道和另类数据继续显示云计算需求强，但Copilot采用压力需跟踪。
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MMSFTAAMZN 💬 还想深入？和 AI 接着聊这条 → MMETA UncoverAlpha研报：市场低估Meta与Amazon在AI战略上的重构，需看产品和云端执行。 04-17
💬观点 UncoverAlpha研报：AI模型补贴期接近尾声，模型商定价和融资能力将被重新审问。 04-10
MMU UncoverAlpha研报：AI可能改变传统存储周期，但仍要用供需和资本开支约束验证。 03-12
AAMZN UncoverAlpha研报：智能体时代重新打开Amazon电商、AWS和广告业务的价值重估问题。 03-05
AAMD UncoverAlpha研报：Agentic AI让CPU从配角变成新瓶颈，服务器算力账本不能只看GPU。 02-23
GGOOGL UncoverAlpha研报：市场恐惧大云资本开支，但现金流自给Big Tech可能正在产生回报。 02-11
UncoverAlpha研报：市场恐惧大云资本开支，但现金流自给Big Tech可能正在产生回报。
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MMSFTAAMZNMMETA 💬 还想深入？和 AI 接着聊这条 → CCRM UncoverAlpha研报：AI会让SaaS两极分化，分发、数据上下文和工作流决定谁被强化。 02-02
💬观点 UncoverAlpha研报：Claude Code爆发说明开发者采用数据可先于管理层口径验证AI需求。 01-26
GGOOGL UncoverAlpha研报：Q4渠道数据指向云需求和内存供需继续偏紧，需结合价格验证。 01-21
UncoverAlpha研报：Q4渠道数据指向云需求和内存供需继续偏紧，需结合价格验证。
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MMSFTAAMZNMMU 💬 还想深入？和 AI 接着聊这条 → GGOOGL UncoverAlpha研报：2026年AI主线是单位智能成本、云利润率和资金来源分层。 01-08
UncoverAlpha研报：2026年AI主线是单位智能成本、云利润率和资金来源分层。
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NNVDAAAMZNMMETA 💬 还想深入？和 AI 接着聊这条 → 💬观点 New Era Funds身份说明其公开观点可能与集中持股研究和基金品牌绑定。 01-01
💬观点 其EY审计、ML SaaS创业和CIO经历，构成会计透镜与建造者直觉。 01-01
NNVDA UncoverAlpha研报：NVIDIA收购Groq式动作被他解读为ASIC路线重要性上升。 12-26
GGOOGL 2026关键指标被压缩为Intelligence per Cost，GCP是核心验证对象。 12-23
AAMZN UncoverAlpha研报：Trainium若能规模化，可成为少数有生命力的云厂自研ASIC。 12-18
GGOOGL 播客长谈AI竞赛时，他把赢家问题改写为全栈成本、分发入口和商业化效率。 12-01
GGOOGL Alphabet深拆材料强化TPU、GCP和Search分发的一体化账本。 12-01
GGOOGL UncoverAlpha研报：TPU深拆把Gemini、GCP毛利和Nvidia税算成一张全栈账。 11-24
UncoverAlpha研报：TPU深拆把Gemini、GCP毛利和Nvidia税算成一张全栈账。
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AAVGONNVDA 💬 还想深入？和 AI 接着聊这条 → GGOOGL 他在X上强调Google早年就不愿在AI推理上受制于Nvidia。 11-17
GGOOGL UncoverAlpha研报：Q3财报中Google、Meta和Microsoft展示AI执行，验证全栈论。 10-30
UncoverAlpha研报：Q3财报中Google、Meta和Microsoft展示AI执行，验证全栈论。
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MMETAMMSFT 💬 还想深入？和 AI 接着聊这条 → NNVDA Too Much AI警告GPU折旧、OpenAI承诺和循环融资的资金质量风险。 10-09
C NNVDA DeepSeek成本压缩被他视作需求弹性释放，而非简单算力利空。 01-27
💬观点 他把迪士尼财报作为单集分析对象，重点解读业绩结果对公司判断的影响。 05-19
SSOFI 他将SoFi与Coinbase财报放在同一集讨论，作为金融科技和加密平台样本。 05-15
AABNB 他认为Airbnb财报不只反映单家公司，还能提示旅游平台行业的变化。 05-08
MMETA 他把Meta更名后的财报作为分析对象，关注业绩数据对公司投资判断的意义。 05-02
💬观点 他从Netflix财报出发讨论流媒体熊市，认为其数据可能影响整个行业判断。 04-23
PPATH 他把UiPath作为RPA上市公司单独分析，讨论投资人能期待的公司和股价表现。 04-15
PPINS Value Hive访谈中把Pinterest列为重仓案例，后来成为其叙事股边界样本。 02-01
PPINS Pinterest和Coinbase教训说明其框架不适合现金流难算的叙事资产。 02-01
💬观点 他关注创新科技板块中的成长公司，覆盖平台、AI、金融科技、元宇宙和SaaS。
◆ 单人通 · 盯住他
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